Precio de un bono a partir del rendimiento
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Resultados
- Precio del bono
- 926.399129
- Cupón anual
- 50
- Rendimiento corriente (%)
- 5.397241
- Prima o descuento sobre el valor nominal
- -73.60087
Resultados de inversión
| Precio del bono | 926.399129 |
| Cupón anual | 50 |
| Rendimiento corriente (%) | 5.397241 |
| Prima o descuento sobre el valor nominal | -73.60087 |
Diagrama formula-map
- Precio del bono
- 926.399129
- Cupón anual
- 50
- Rendimiento corriente (%)
- 5.397241
- Prima o descuento sobre el valor nominal
- -73.60087
Relación de inversión
Fórmula
P = C × [1 − (1 + y)^−n] ÷ y + F ÷ (1 + y)^n= 926.39912948585
Nota
Esto no es asesoramiento de inversión. Es un modelo simplificado: aplica la fórmula estándar mostrada a las cifras que introdujo, ignora impuestos, comisiones, efectos cambiarios y riesgo de crédito, y supone que los flujos de caja llegan exactamente según lo previsto. Los mercados reales no se comportan así, y los rendimientos pasados o proyectados no garantizan resultados futuros. Revise los supuestos y consulte a un asesor autorizado antes de actuar sobre cualquier cifra.
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Ver todas →Preguntas frecuentes
¿Cómo se calcula el precio de un bono a partir de su rendimiento?+
El precio es el valor actual de todos los flujos de efectivo futuros (pagos periódicos de cupón más el valor nominal al vencimiento), cada uno descontado a hoy a la tasa de rendimiento dada. Cuando el rendimiento usado para descontar sube, el precio calculado baja, y viceversa.
¿Por qué los precios de los bonos se mueven de forma inversa a los rendimientos?+
Como el precio es el valor presente descontado de pagos futuros fijos, una tasa de descuento (rendimiento) más alta reduce el valor presente de esos pagos fijos, mientras que un rendimiento más bajo lo aumenta; esta relación inversa es fundamental para cómo se valoran los bonos.
¿Qué significa si un precio de bono calculado está por encima de su valor nominal?+
Un precio por encima del valor nominal (negociando 'con prima') típicamente significa que la tasa de cupón del bono es más alta que el rendimiento de mercado actual, así que los inversionistas están dispuestos a pagar más por adelantado para recibir esos pagos de cupón por encima del mercado.
¿Cómo afecta el tiempo hasta el vencimiento a la sensibilidad ante cambios en el rendimiento?+
Los bonos con mayor tiempo hasta el vencimiento generalmente son más sensibles a los cambios de rendimiento que los bonos a corto plazo, porque más flujos de efectivo futuros se ven afectados por el cambio en la tasa de descuento y se descuentan durante más períodos; esta sensibilidad se mide con más precisión mediante la duración.
¿Este cálculo considera que un bono sea rescatado anticipadamente o incurra en incumplimiento?+
No, el cálculo básico de precio a partir del rendimiento asume que el bono paga exactamente según lo programado hasta el vencimiento; los bonos rescatables, el riesgo de pago anticipado o el riesgo de crédito/incumplimiento requieren ajustes separados no captados por este simple cálculo de valor presente.